9月10日，記者根據(jù)數(shù)據(jù)統(tǒng)計，自今年以來，商業(yè)銀行債以及銀行次級債的發(fā)行規(guī)模達到3159.5億元，同比猛增227%。在發(fā)行利率方面，雖然今年仍較去年高約80-100bp，但到了8月份，發(fā)行成本已較年初逐步下降。
除了通過發(fā)債補充資本外，定增、優(yōu)先股也在源源不斷給銀行提供“彈藥”。截至目前已有6家銀行披露優(yōu)先股發(fā)行預案，預計規(guī)模達到3400億元。
上海一家陽光私募總經(jīng)理對記者表示，如果銀行優(yōu)先股的股息率能達到6.5%以上，對資金的吸引力會較大。
發(fā)債利率逐步降低
自今年以來，商業(yè)銀行債以及銀行次級債分別發(fā)行了18只、23只，各自募集資金規(guī)模為355億、2804.5億，合計3159.5億。去年同期，商業(yè)銀行債以及銀行次級債合計僅發(fā)行32只，其中次級債僅2只，合計募集資金規(guī)模967億。從發(fā)行數(shù)量和資金規(guī)模來看，今年分別同比增長78%和227%。
發(fā)行利率方面，以銀行次級債為例，從整體上看發(fā)行利率的高點在年初，然后開始逐步下降，以發(fā)行主體AA評級的品種為例，債券評級同為AA-以及債券期限相同的前提下，錦州銀行在1月的發(fā)行利率為7%，而浙江泰隆商業(yè)銀行在9月發(fā)行的成本則為6.5%。發(fā)債主體AAA評級的次級債，發(fā)行利率也從年初的6.6%-6.8%降低至8月份的5.8%-6.13%。
不過，與2013年全年的金融債、次級債發(fā)行利率相比，2014年的發(fā)行利率水平仍較高。譬如2013年發(fā)行主體評級為AAA的金融債，平均發(fā)行利率為4.72%，主體評級AA+的平均利率4.87%、AA-為5.3%。而2014年的金融債中，AA+主體評級的平均利率為5.5%，AA-主體評級達6.31%。
另外今年以來，銀行還忙著通過定增來補充資本，共有平安銀行、南京銀行和寧波銀行三家公布了非公開發(fā)行方案，合計募集資金規(guī)模212.39億元。
招商證券的統(tǒng)計顯示，2014年上半年，有10家上市銀行資本充足率較年初上升，一方面是資本管理高級法應用，提升資本水平約50-80BP，另一方面是二級資本的發(fā)行。
如8月份，農(nóng)業(yè)銀行發(fā)行了300億元二級資本債。農(nóng)行近日表示，農(nóng)業(yè)銀行自IPO以來，一直沒有進行股權再融資，隨著業(yè)務的發(fā)展，資本充足率顯得比較低。300億元二級資本債可以提升資本充足率約0.3個百分點。
